跟着中国资有草义的启迪。
一、题目问题提出
在成本市场与司帐市场的成长过程中，盈余治理题目问题引起了有关各方的史无前例的正视。普及存在的盈余治理要求注册司帐师在审计过程中施展更年夜的浸染，从而真正施展“经济警员”的社会功能。然则，属意证据的司帐职业却倍受指责。一些人感受注册司帐师没有能够施展经济监视的浸染，甚至感受注册司帐师与治理政府共谋。与此同时，洼册司帐师也有自己的苦处，他们经常诉苦中国穷困一个优越的司帐执业情况。在深人谈判之前，需要晓畅两年夜题目问题：
⒈ 注册司帐师原形会不会充裕考虑盈余治理的风险?若是注册司帐师充裕考虑风险，那么，可以预期该注册司帐师会考虑从高风险的审计项目退出。诚如斯，注册司帐师的理性选择就能够实现各个注册司帐师 (事务所)在司帐行业中的利害排序，达到有用监视上市公司的目的。这需要对盈余治理与司帐师事务所调换的相干进行郑重剖析。
⒉ 若是注册司帐师充裕考虑风险，僵持原则，他又能否被市场所认可?简言之，若是注册司帐师出具有保留的审计定见，该注册司帐师的客户会不会丢失落?若是注册司帐师说 “不”，而客户又不能据此随意“炒”失落注册司帐师，那么，注册司帐师就不用忧郁丢 “饭碗”，注册司帐师的监视浸染才气真正施展出来。这需要对注册司帐师出具非尺度的元保留定见与后期的司帐事务所调换之间的相干进行当真研究。
后文将以司帐师事务所调换为焦点，接纳履历研究的方式对这两个题目问题进行剖析。在根底把握司帐市场状况的根柢根底上，考试考试依据我国一些出格的轨制配景对实证研究的效果进行注释。
二、文献回首
司帐师事务所调换的原因长短常复杂的，西方的实证研究文献和审计职业成长注解影响司帐师事务所调换的最首要原因有：⒈事务所因忧郁暗藏的诉讼风险而拒绝持续审计，即诉讼执险不雅观；⒉　事务所不赞成客户的司帐政策选择，出具 “不清洁”的审计定见，而被客户解雇，即审计定见不雅观。具体的讲，圭要概念如下:
(一)诉讼风险不雅观。诉讼风险会导致事务所的调换，同时影响司帐师事务所诉讼风险巨细的成分有：
⒈　盈余治理规模。 Lys Watts感受经过过程应计利润额 (Accruals)管分化计收益，会发生随意性应计利润 (Discretionary Accruals)，概略导致较多的诉讼风险。是以，公司盈余治理的规模越年夜，司帐师事务所的诉讼风险越年夜。DeAngelo 对煤油自然气企业的研究发现:受司帐准则的晦气影响越年夜的企业比受影响不年夜的企业更有概略替换司帐师事务所。她感受在司帐准则发生的晦气影响越年夜的企业，盈余治理的念头越乖戾，司理人员与注册司帐师发生争执的概略越年夜。他们的研究都注解盈余治理规模会影响事务所的诉讼风险。R讨仿佛的研究则进一步证实了，当注册司帐师不赞成客户的司帐政策时，诉讼的风险较高，注册司帐师拒绝接管该项目的概略性越年夜。
⒉　公司的财政逆境。财政逆境与客户错报的概略性正相关，因为这时客户才有念头去掩饰财政报表川。更为主要的是，若是公司破产，司帐公司也概略承担连带责任，投资者会经过过程申请诉讼赔偿来填补损失落。相关的研究有：Schwartz和Menon (1985)发现濒临破产、财政状况恶化的公司更偏向于调换司帐师事务所，然而在他的研究中，“不清洁”的审计定见、治理政府的转变与事务所调换无关。
(二)“不清洁”审计定见不雅观。“不清洁”的审计定见反映了客户与注册司帐师的定见的不整齐，然而在某种水平上“不清洁”的审计定见经常反映了注册司帐师较高的自力性。Chow和Rice[6发现，收到“不清洁”的审计定见的公司在随后的一个审计年度更概略替换其司帐师事务所。他们的研究激起了学界的普遍的快乐喜爱，之后审计定见与司帐师事务所调换一贯是这一领域的首要研究主题。与之对应的另一研究主题则是，对收买审计定见 (Opinion shopping)题目问题的研究，收买审计定见指的是在公司获得 “不清洁”的审计定见后，他概略会替换司帐师事务所，转向其他注册司帐师购置 “清洁”的审计申报。Smith发此刻获得 “不清洁”的审计定见后调换了司帐师事务所的139个样本中，仅有5例在调换后获得了“清洁”的审计定见。他们的研究效果显示收买审计定见的情形并不较着。Smith指出，一个概略的注释是签定营业委托书时，委托人并不知道注册司帐师会给他什么样的审计定见，即客户概略切实其实会有收买审计定见的念头，但因为签约时的信息纰谬称，导致收买审计定见不必然成功。年夜多的实证研究均未发现收买审计定见的证据，尽管如斯，收买审计定见一贯是证券监管部门、学术界所关注的题目问题。

[1] [2]  下一页